Analisar a posição financeira de uma empresa é vital para manter uma organização no bom caminho. E o balanço é uma das demonstrações financeiras mais importantes para análise – fornece um instantâneo do património líquido da sua empresa durante um período de tempo específico.
O que é um balanço?
Um balanço é um relatório contabilístico que fornece um resumo da saúde financeira de uma empresa durante um período específico. Também conhecido como demonstração da situação financeira, o resumo reporta o activo, passivo e capital próprio da empresa numa página.
Saber como produzir um balanço é essencial. Os proprietários de empresas analisam-no para acompanhar os ganhos e despesas da empresa. Os credores e credores consideram os dados do balanço quando tomam decisões sobre se uma empresa se qualifica para empréstimos bancários ou para um cartão de crédito corporativo. Os potenciais investidores analisam o desempenho de uma empresa, examinando o que uma empresa possui versus o que deve. Estes cenários são três dos mais típicos, mas existem muitos outros usos para um balanço.
Como fazer um balanço
O balanço inclui três componentes: activo, passivo, e capital próprio. Está dividido em dois lados – os activos estão do lado esquerdo, e o passivo total e o capital próprio estão do lado direito. Como o nome indica, o balanço deve estar sempre em equilíbrio. O activo do lado esquerdo será igual ao passivo e o capital próprio do lado direito.
Um balanço reflecte o número de activos e passivos no momento final do relatório ou período contabilístico. A maioria dos relatórios de balanço são gerados por 12 meses, embora se possa definir qualquer período de tempo. Os números finais reflectem a condição da empresa no último dia do relatório.
Ao criar um balanço, os itens devem ser listados por ordem de liquidez, começando com os activos mais líquidos, tais como dinheiro e inventário no topo. Os itens mais difíceis de liquidar vão para o fundo da lista.
Equação do balanço
O balanço deve concluir com duas colunas com números correspondentes no fundo.
A equação contabilística básica é:
Assets = Passivo + Capital Próprio
O activo à esquerda será igual ao passivo e o capital próprio à direita. Ao rever um balanço, as duas colunas reflectirão a equação do balanço com contas de rubrica de linha mostrando como os dois lados se somam.
Os três aspectos de um balanço em detalhe
p>As três rubricas necessárias para a equação do balanço são o activo, o passivo, e o capital próprio. Aqui está um olhar mais atento sobre como fazer um balanço usando as três partes.
Assets
Assets incluem tudo o que uma empresa possui que pode ser quantificado em dólares. Relatar activos como um débito, excepto contas de depreciação acumuladas que tenham saldos credores. Exemplos de activos na declaração da posição financeira de uma empresa incluem:
- Cash
- Inventário
- Suprimentos
- Contas a receber
- Despesas pré-pagas
- Equipamento, Veículos, e Maquinaria
- Mobiliário e Acessórios
- Terra, Edifícios e Propriedades
- Improvimentos
Os últimos quatro bens são conhecidos como bens fixos ou de longo prazo. Espera-se que durem mais de um ano e podem depreciar-se ao longo do tempo.
Dependente da complexidade do seu negócio, poderá necessitar de balanços classificados. No caso de um balanço detalhado, as contas são agrupadas e apresentadas por categorias. As classificações de activos mais comuns, organizadas por ordem de liquidez, são:
- Activo corrente
- Investimentos
- Propriedade, Instalações e Equipamentos
- Activo intangível
- Outros activos
Passivos
Passivos são obrigações de uma empresa – os montantes devidos aos credores. As dívidas totais são geralmente reportadas como saldos credores. Juntamente com o património do proprietário ou dos accionistas, estão localizados no lado direito do balanço para exibir um crédito contra os activos de uma empresa.
Por exemplo, um balanço comercial reporta $250.000 em activos, $150.000 em passivos, e $100.000 em património do proprietário. Os credores têm um crédito de $150.000 contra os $250.000 em activos da empresa. Uma vez pagas as dívidas, o proprietário pode reclamar o seu capital próprio de $100.000.
As contas de passivo típicas listadas no balanço de uma empresa incluem:
- Contas a pagar
- Salários e salários a pagar
- Juros a pagar
- Impostos de rendimento a pagar
- Depósitos do cliente
Ao criar um balanço classificado, as contas de passivo são organizadas como dívidas de curto ou longo prazo (por ordem de apresentação):
- Passivo corrente
- Passivo a longo prazo
Passivo a longo prazo inclui leasing de capital, compensação diferida, e empréstimos bancários com prazo superior a um ano.
Passivo do proprietário ou do accionista
P>Passivo é igual ao activo menos passivo e é o montante do capital do proprietário investido na empresa. É também referido como o valor contabilístico de uma empresa. O capital próprio diz respeito a negócios que são uma empresa unipessoal, e o capital próprio dos accionistas refere-se a empresas. Tal como no passivo, as contas de capital próprio do proprietário e dos accionistas são reportadas como créditos.
Um exemplo de como uma conta de capital próprio do proprietário exibirá o capital próprio é uma única linha que mostra o nome do único proprietário: Mark Johnson, Capital. Uma secção de capital próprio apresenta mais contas do que uma secção de capital próprio de um proprietário do balanço. Três contas típicas de capital próprio são:
- Estoque Preferido
- Estoque Comum
- Resultados Retidos
Semplo de balanço
Reveja o exemplo de balanço acima da Apple, Inc., para compreender como ler um balanço. Independentemente da dimensão da empresa, um balanço deve ser claro e simples. Ambas as colunas listam as suas partidas individuais com um total igual ao da outra, para equilibrar.
Nem todos os balanços usam uma formação contabilística de esquerda-direita ou de dupla entrada. Ao comparar outros quadros temporais, o balanço pode ser apresentado como secções empilhadas. No entanto, é claro ver como cada parte da equação do balanço se soma e equilibra.
Como ler um balanço
O balanço fornece um instantâneo de vários factores importantes sobre um negócio. A revisão do balanço fornecerá informação financeira valiosa sobre os seguintes factores.
Liquidez
Comparar os activos de uma empresa com os seus passivos durante um determinado período oferece uma imagem da liquidez da empresa – quando os activos correntes são superiores aos passivos correntes, a empresa tem fluxo de caixa para cobrir as suas obrigações financeiras a curto prazo. As partidas individuais para o topo da secção dos activos são as mais líquidas, o que significa que esses activos podem ser convertidos em numerário o mais rapidamente possível.
Alavancagem
Aparar dívida ao proprietário ou ao capital próprio é uma forma comum de analisar a alavancagem no balanço. Quando o passivo ou dívida é elevado, um investidor conservador pode ficar alarmado. Mas um passivo mais elevado não significa necessariamente que o negócio esteja em apuros – a empresa pode ser estrategicamente alavancada.
Alavancagem descreve quanto do capital de exploração de uma empresa provém da dívida e pode ser uma métrica útil do risco financeiro que uma empresa está a assumir. As empresas alavancadas podem estar a perseguir agressivamente a expansão e precisam de contrair dívidas para crescer.
Rota de Retorno
Os potenciais investidores gostam de saber até que ponto uma empresa ganha retorno – ajuda-os a decidir se um investimento numa empresa será rentável. Cálculos como o Return on Invested Capital (ROIC), Return on Equity (ROE), e Return on Assets (ROA), todos requerem a informação fornecida no balanço para encontrar a taxa de retorno.
Dividir o rendimento líquido em passivo, mais o capital próprio, resulta no Rendimento do Capital Investido (ROIC). Para encontrar o valor ROE, dividir o rendimento líquido da empresa no capital próprio. Dividir o rendimento líquido em activos totais resulta no número ROA.
Eficiência
Trabalhar tanto com o balanço como com a demonstração de resultados pode revelar a eficiência com que uma empresa está a utilizar os seus activos correntes. O rácio de rotação de activos (ATR) é uma forma de medir a eficiência, dividindo as receitas de uma empresa pelos seus activos fixos para descobrir como a empresa está a converter os seus activos em rendimento.
O objectivo de um balanço
Conhecer como criar e ler o balanço de uma empresa é essencial para compreender o estado de um negócio. Pode-se gerar um balanço para qualquer período específico – muitas empresas criarão um balanço plurianual que compara a forma como uma empresa evoluiu ao longo da sua história recente.
Os dados resumidos apresentados num único balanço podem fornecer informações detalhadas sobre o estado da empresa. A criação de um balanço de fim de ano irá mantê-lo informado sobre o desempenho da sua empresa e se está no bom caminho para atingir os seus objectivos.