Het regelmatig analyseren van de financiële positie van een bedrijf is van vitaal belang om een organisatie op koers te houden. En de balans is een van de belangrijkste financiële overzichten voor analyse – het geeft een momentopname van de nettowaarde van uw bedrijf voor een bepaalde tijd.
Wat is een balans?
Een balans is een boekhoudkundig rapport dat een samenvatting geeft van de financiële gezondheid van een bedrijf voor een bepaalde periode. Ook wel bekend als een overzicht van de financiële positie, de samenvatting rapporteert de activa, passiva, en het eigen vermogen van het bedrijf in een pagina.
Weten hoe een balans moet worden opgesteld is essentieel. Bedrijfseigenaren bekijken het om de inkomsten en uitgaven van het bedrijf te volgen. Kredietverstrekkers en crediteuren houden rekening met balansgegevens bij het nemen van beslissingen over de vraag of een bedrijf in aanmerking komt voor bankleningen of een bedrijfscreditcard. Potentiële investeerders analyseren de prestaties van een bedrijf door te kijken naar wat een bedrijf bezit tegenover wat het verschuldigd is. Deze scenario’s zijn drie van de meest typische, maar er zijn vele andere toepassingen voor een balans.
Hoe maak je een balans
De balans bestaat uit drie componenten: activa, passiva, en eigen vermogen. Hij is verdeeld in twee zijden: aan de linkerkant staan de activa, aan de rechterkant het totaal van de passiva en het eigen vermogen. Zoals de naam al zegt, moet de balans altijd in evenwicht zijn. De activa aan de linkerkant moeten gelijk zijn aan de passiva en het eigen vermogen aan de rechterkant.
Een balans geeft het aantal activa en passiva weer op het laatste moment van het verslag of de boekhoudkundige periode. De meeste balansrapporten worden gegenereerd voor 12 maanden, hoewel u elke tijdsduur kunt instellen. De eindcijfers geven de toestand van het bedrijf op de laatste dag van het rapport weer.
Bij het opstellen van een balans moeten de posten in volgorde van liquiditeit worden gerangschikt, te beginnen met de meest liquide activa, zoals kas en inventaris bovenaan. Moeilijk te liquideren posten komen onderaan de lijst.
Balansvergelijking
De balans moet worden afgesloten met twee kolommen met overeenkomstige cijfers onderaan.
De basisvergelijking voor de boekhouding is:
Bezittingen = Passiva + Eigen vermogen
De bezittingen aan de linkerkant zijn gelijk aan de passiva en het eigen vermogen aan de rechterkant. Als je een balans bekijkt, zie je in de twee kolommen de balansvergelijking met de posten die aangeven hoe de twee optellen.
De drie aspecten van een balans in detail
De drie onderdelen die nodig zijn voor de balansvergelijking zijn de activa, de passiva en het eigen vermogen. Hier wordt nader bekeken hoe je een balans opstelt met behulp van de drie onderdelen.
Assets
Assets omvatten alles wat een bedrijf bezit dat in dollars kan worden uitgedrukt. Activa worden als debet geboekt, met uitzondering van geaccumuleerde afschrijvingen, die een creditsaldo hebben. Voorbeelden van activa op de balans van een onderneming zijn:
- Kas
- Inventaris
- Voorraden
- Vorderingen
- Vooruitbetaalde kosten
- Uitrusting, voertuigen, en machines
- Meubilair en inrichting
- Land, gebouwen en onroerend goed
- Verbetering
De laatste vier activa staan bekend als vaste of langlopende activa. Ze zullen naar verwachting langer dan een jaar meegaan en kunnen in de loop van de tijd worden afgeschreven.
Afhankelijk van de complexiteit van uw bedrijf hebt u mogelijk een geclassificeerde balans nodig. In het geval van een gedetailleerde balans, worden de rekeningen gegroepeerd en gepresenteerd per categorie. De meest voorkomende classificaties van activa, gerangschikt naar liquiditeit, zijn:
- Vlottende activa
- Investeringen
- Materiële vaste activa
- Overige activa
Verplichtingen
Verplichtingen zijn de verplichtingen van een onderneming – de bedragen die aan crediteuren verschuldigd zijn. Het totaal van de passiva wordt meestal gerapporteerd als creditsaldi. Samen met het eigen vermogen staan ze aan de rechterkant van de balans om een vordering op de activa van een bedrijf weer te geven.
Een bedrijfsbalans rapporteert bijvoorbeeld $250.000 aan activa, $150.000 aan passiva, en $100.000 aan eigen vermogen. De crediteuren hebben een vordering van 150.000 dollar op de 250.000 dollar aan activa van het bedrijf. Zodra de schulden zijn afbetaald, kan de eigenaar zijn eigen vermogen van $100.000 opeisen.
Typische passivarekeningen op de balans van een bedrijf zijn onder meer:
- Accounts Payable
- Salaries and Wages Payable
- Interest Payable
- Income Taxes Payable
- Customer Deposits
Bij het opstellen van een geclassificeerde balans worden de aansprakelijkheidsrekeningen geordend als kortlopende of langlopende schulden (in volgorde van voorkomen):
- Vlottende passiva
- Lange-termijnschulden
Lange-termijnschulden omvatten kapitaalleases, uitgestelde vergoedingen en bankleningen met een looptijd van meer dan een jaar.
Eigen vermogen
Eigen vermogen is gelijk aan activa minus passiva en is het bedrag aan eigen vermogen dat in de onderneming is geïnvesteerd. Het wordt ook wel de boekwaarde van een bedrijf genoemd. Eigen vermogen heeft betrekking op bedrijven die een eenmanszaak zijn, en eigen vermogen heeft betrekking op vennootschappen. Net als bij passiva worden eigen- en aandeelhoudersrekeningen gerapporteerd als kredieten.
Een voorbeeld van hoe een eigen-vermogensrekening het eigen vermogen weergeeft, is een enkele regel met de naam van de eenmanszaak: Mark Johnson, Capital. Een sectie eigen vermogen bevat meer rekeningen dan een sectie eigen vermogen op de balans. Drie typische rekeningen voor het eigen vermogen van aandeelhouders zijn:
- Preferred Stock
- Common Stock
- Retained Earnings
Sample balance sheet
Bekijk het bovenstaande balansvoorbeeld van Apple, Inc. om te begrijpen hoe je een balans moet lezen. Ongeacht de grootte van het bedrijf moet een balans duidelijk en overzichtelijk zijn. Beide kolommen vermelden hun posten met een totaal dat gelijk is aan de andere, om in evenwicht te zijn.
Niet alle balansen maken gebruik van een links-rechts of dubbel boekhoudkundige opmaak. Bij vergelijkingen met andere tijdsperioden kan de balans worden weergegeven als gestapelde secties. Toch is het duidelijk te zien hoe elk deel van de balansvergelijking optelt en in evenwicht is.
Hoe een balans te lezen
De balans geeft een momentopname van een aantal belangrijke factoren van een bedrijf. Het doornemen van de balans geeft waardevolle financiële informatie over de volgende factoren.
Liquiditeit
Het vergelijken van de activa van een bedrijf met de passiva over een bepaalde periode geeft een beeld van de liquiditeit van het bedrijf – wanneer de vlottende activa groter zijn dan de kortlopende passiva, heeft het bedrijf een kasstroom om aan zijn financiële verplichtingen op korte termijn te voldoen. De posten bovenaan de activa-sectie zijn het meest liquide, wat betekent dat die activa het snelst in contanten kunnen worden omgezet.
Liquiditeit
Het vergelijken van schulden met eigen of eigen vermogen is een gebruikelijke manier om de hefboomwerking op de balans te analyseren. Als de passiva of de schuld hoog zijn, kan een conservatieve belegger zich zorgen maken. Maar hogere schulden betekenen niet noodzakelijk dat het bedrijf in de problemen zit – het bedrijf kan een strategische hefboomwerking hebben.
De hefboomwerking geeft aan hoeveel van het werkkapitaal van een bedrijf afkomstig is uit schulden en kan een nuttige maatstaf zijn voor het financiële risico dat een bedrijf neemt. Bedrijven met een hefboomwerking kunnen agressief expansie nastreven en schulden moeten maken om te kunnen groeien.
Rendement
Potentiële investeerders willen graag weten hoe goed een bedrijf rendeert – het helpt hen beslissen of een investering in een bedrijf winstgevend zal zijn. Voor berekeningen zoals Return on Invested Capital (ROIC), Return on Equity (ROE) en Return on Assets (ROA) is de informatie uit de balans nodig om de rendementsverhoudingen te vinden.
Deling van het netto-inkomen in passiva, plus eigen vermogen, levert de Return on Invested Capital (ROIC) op.Om het ROE-cijfer te vinden, deelt u het netto-inkomen van de onderneming door het eigen vermogen. Door het netto-inkomen te delen door de totale activa verkrijgt men het ROA-cijfer.
Efficiëntie
Werkend met zowel de balans als de resultatenrekening kan men zien hoe efficiënt een bedrijf zijn vlottende activa gebruikt. De asset turnover ratio (ATR) is een manier om de efficiëntie te meten door de inkomsten van een bedrijf te delen door de vaste activa om te zien hoe het bedrijf zijn activa omzet in inkomsten.
Het doel van een balans
Weten hoe je de balans van een bedrijf opstelt en leest, is essentieel om de staat van een bedrijf te begrijpen. Je kunt een balans maken voor een bepaalde periode – veel bedrijven maken een meerjarenbalans waarin wordt vergeleken hoe een bedrijf zich in de afgelopen tijd heeft ontwikkeld.
De samengevatte gegevens die op één enkele balans worden weergegeven, kunnen gedetailleerde informatie geven over de toestand van het bedrijf. Het opstellen van een eindejaarsbalans houdt u op de hoogte van hoe uw bedrijf presteert en of het op koers ligt om uw doelstellingen te halen.