Cuando los individuos y las instituciones invierten dinero, a menudo lo hacen con la ayuda de una empresa de gestión de activos, que toman el control de esas inversiones y (con suerte) hacen dinero para todos los involucrados.
Una empresa de gestión de activos está involucrada en la inversión y la gestión de carteras de fondos de inversión y otros valores. Algunas empresas de gestión de activos están orientadas a personas muy ricas que entregan el control total de sus inversiones a los gestores de carteras.
Echaremos un vistazo a algunas de las más grandes de estas empresas, pero primero, esto es lo que necesita saber sobre su funcionamiento.
Cómo funcionan las grandes empresas de gestión de activos
Muchos gestores de activos sólo tratarán con grandes instituciones, como otras corporaciones, grandes organizaciones sin ánimo de lucro o asociaciones. Pero muchas de las firmas más reconocidas ofrecerán servicios para los inversores medios. En muchos casos, las empresas de gestión de activos ganan dinero cobrando honorarios en función del número de activos que gestionan, aunque algunas cobran honorarios fijos.
Estas empresas suelen tener otras líneas de negocio además de la gestión de activos, incluidos los servicios de intermediación. En algunos casos, la gestión de activos representa una fracción de los ingresos de la empresa. Esto significa que a menudo se asocian entre sí de diversas maneras, a pesar de ser competidores.
Por ejemplo, una empresa de gestión de activos puede utilizar su plataforma de corretaje en línea para permitir a los inversores comprar y vender los fondos de inversión de una empresa de la competencia.
10 mayores empresas de gestión de inversiones
Aquí hay un vistazo a las principales empresas de gestión de activos en función del número de fondos (activos bajo gestión o AUM) bajo su control en base a sus balances más recientes.Es posible que reconozca a algunas de estas empresas como una de las mayores instituciones financieras del mundo.
Algunas empresas pueden tener «activos bajo custodia» mucho más elevados, lo que incluiría el dinero que aún gestionan los propios clientes.
1. BlackRock
Activos bajo custodia: 6,84 billones de dólares
BlackRock no es sólo el mayor gestor de activos del mundo, sino una de las mayores instituciones financieras del mundo. La empresa se fundó en 1988 y salió a bolsa en 1999. La firma ha sido influyente en el avance del crecimiento de los fondos cotizados (ETF), a través de sus productos iShares. iShares comprende ahora más de una cuarta parte de los activos gestionados por BlackRock.
2. The Vanguard Group
AUM: 6,2 billones de dólares
Vanguard se ha convertido en sinónimo de la estrategia de inversión pasiva, en la que el dinero se coloca en fondos de inversión diseñados para reflejar la actividad de índices específicos o del mercado de valores más amplio. Vanguard presume de los bajos ratios de gastos de la mayoría de sus fondos. Además de la gestión de activos, Vanguard ofrece servicios de corretaje, planificación financiera, rentas vitalicias y otros servicios.
3. UBS Group
AUM: 3,26 billones de dólares
UBS Group tiene cuatro divisiones interdependientes que operan en todo el mundo. La firma, con sede en Suiza, se describe a sí misma como la «única y verdadera gestora de patrimonio global». Alrededor de 2,3 billones de dólares están inmovilizados en la gestión de patrimonios frente a 903.000 millones de dólares en la gestión de activos.
4. State Street Global Advisors
AUM: 3,12 billones de dólares
State Street, con sede en Boston, es la filial de State Street Corporation. Gestiona inversiones para una amplia gama de clientes institucionales, incluyendo organizaciones sin ánimo de lucro, gobiernos locales, asociaciones e incluso grupos educativos.
5. Fidelity
AUM: 3,2 billones de dólares
Fidelity es una gestora de activos y un broker de descuento con más de 27 millones de clientes. Ofrece una plataforma online para que los inversores individuales compren y vendan valores, y también gestiona carteras enteras en nombre de los clientes. En el verano de 2018, fue noticia cuando comenzó a ofrecer fondos de inversión con un ratio de gastos cero y un requisito de inversión mínima.
6. Allianz
AUM: 2,36 billones de dólares
Esta firma alemana es principalmente una aseguradora, pero opera dos divisiones de gestión de activos: Allianz Global Advisors y PIMCO. Por sí misma, PIMCO cuenta con 1,76 billones de dólares bajo gestión, lo que es suficiente para que también entre en esta lista.
7. JPMorgan Chase
AUM: 1,9 billones de dólares
La mayoría de la gente piensa en J.P. Morgan Chase como un banco de inversión, pero tiene un robusto negocio de gestión de activos y obtuvo 1,3 billones de dólares en activos trasladados desde BlackRock como parte de un nuevo acuerdo de custodia en 2017.
8. Bank of New York Mellon
AUM: 1,9 billones de dólares
La historia de esta empresa se remonta a su fundador, Alexander Hamilton -quizás hayas oído hablar de él-. Más de 230 años después, BNY Mellon gestiona inversiones para particulares e inversiones en 35 países.
9. Capital Group
AUM: 1,8 billones de dólares
Esta firma con sede en Los Ángeles se fundó allá por 1931, lo que la convierte en una de las más antiguas del mundo. Ofrece más de 40 fondos de inversión a través de American Funds Distributors, que es su filial.
10. PIMCO
AUM: 1,76 billones de dólares
Como se ha mencionado anteriormente, PIMCO se gestiona bajo la misma empresa que Allianz. Aunque fue adquirida por una empresa alemana, tiene su sede en California, y sigue operando como una filial autónoma de Allianz.